أثر السيولة البنكية على القيمة السوقية للأسهم في ظل العائد على حق الملكية ومخاطر الإفلاس بالتطبيق على البنوك التقليدية المدرجة في سوق المال السعودي | ||
| المجلة العلمية للدراسات التجارية والبيئية | ||
| Volume 16, Issue 1, January 2025, Pages 489-540 PDF (952.13 K) | ||
| Document Type: المقالة الأصلية | ||
| DOI: 10.21608/jces.2025.420994 | ||
| Authors | ||
| محمد أحمد العثيمين* 1; مصطفى صلاح محمد المقدم* 2 | ||
| 1باحث ماجستير كليات الشرق العربي للدراسات العليا | ||
| 2أستاذ إدارة الأعمال المساعد كليات الشرق العربي للدراسات العليا | ||
| Abstract | ||
| هدف البحث الى تحليل وفهم تأثير السيولة البنكية على القيمة السوقية للبنوك المدرجة بسوق المال السعودي مع الأخذ في الاعتبار العائد على حقوق الملكية ومخاطر الإفلاس. اعتمد البحث في دراسته على المنهج الوصفي التحليلي، مستخدمًا البيانات الثانوية من تقارير البنوك التقليدية المدرجة بسوق المال السعودي. أظهرت النتائج أن زيادة مستوى السيولة تحمي البنوك من خطر الإفلاس، لكنها تؤثر سلبًا على العائد على حقوق الملكية بسبب فقدان الفرص الاستثمارية. كما تبين أن العائد على حقوق الملكية له تأثير إيجابي على القيمة السوقية. ومع ذلك، لوحظ أن السيولة تؤثر سلبًا على العائد على حقوق الملكية، رغم عدم وجود دلالة إحصائية قوية لهذا التأثير. توصي الدراسة بضرورة تحسين إدارة السيولة لدى البنوك لتجنب التأثيرات السلبية على العائد، وكذلك تشجيعها على استغلال الفرص الاستثمارية لتعزيز العوائد. كما تدعو إلى تطوير استراتيجيات فعالة لمواجهة مخاطر الإفلاس المرتبطة بمستويات السيولة. The research aimed to analyze and understand the impact of bank liquidity on the market value of banks listed on the Saudi financial market, considering the return on equity and bankruptcy risks. The study relied on a descriptive-analytical methodology, utilizing secondary data from reports of traditional banks listed on the Saudi financial market. The results indicated that an increase in liquidity levels protects banks from the risk of bankruptcy but negatively affects the return on equity due to the loss of investment opportunities. It was also found that the return on equity has a positive impact on market value. However, it was observed that liquidity negatively affects the return on equity, despite the lack of strong statistical significance for this effect. The study recommends the necessity of improving liquidity management in banks to avoid negative impacts on returns and encourages them to exploit investment opportunities to enhance yields. Additionally, it calls for the development of effective strategies to address bankruptcy risks associated with liquidity levels. | ||
|
Statistics Article View: 39 PDF Download: 30 |
||
